Các chuyên gia từ Dragon Capital gần đây đã chia sẻ quan điểm của mình về việc đánh giá một quỹ đầu tư hiệu quả trong bối cảnh thị trường biến động. Tại một sự kiện dành cho các nhà đầu tư do chính Dragon Capital tổ chức, các chuyên gia đã nhấn mạnh tầm quan trọng của việc nhìn nhận vượt qua bề mặt giá chứng chỉ quỹ.
Trong quá trình tham gia thị trường, nhiều nhà đầu tư cá nhân, đặc biệt là những người mới bắt đầu, thường có thói quen sử dụng giá chứng chỉ quỹ như một chỉ số để đo lường mức độ ‘đắt’ hay ‘rẻ’ của quỹ, từ đó đánh giá sự hấp dẫn của sản phẩm. Tuy nhiên, giá trị của chứng chỉ quỹ chủ yếu được xác định dựa trên Giá trị tài sản ròng (NAV), là tổng giá trị của tài sản sau khi trừ đi nợ và các khoản chi phí, sau đó chia cho tổng số lượng chứng chỉ quỹ hiện hành. Vì vậy, một giá cao không nhất thiết phản ánh giá trị thực của quỹ mà có thể đến từ việc quỹ đó sở hữu một danh mục đầu tư hiệu quả hoặc có ít nợ.
Các chuyên gia khuyến cáo nhà đầu tư nên chuyển hướng tập trung vào hiệu suất dài hạn của quỹ, với các chu kỳ đánh giá từ 2 năm, 5 năm cho tới 10 năm, thay vì chỉ nhìn vào giá tại một thời điểm nhất định. Bên cạnh đó, cần xem xét đến năng lực và uy tín của công ty quản lý quỹ, tính minh bạch trong vận hành, khả năng quản trị rủi ro cũng như chiến lược đầu tư bền vững mà quỹ đang áp dụng.
Hiệu suất trong dài hạn phản ánh năng lực thực sự của quỹ trong việc vượt qua các chu kỳ biến động của thị trường. Quỹ DCDS do Dragon Capital quản lý có thể được lấy làm ví dụ. Trong giai đoạn thị trường điều chỉnh mạnh vào tháng 4/2025, quỹ này đã duy trì được hiệu suất tích cực. Danh mục đầu tư của DCDS phân bổ 100% vào các cổ phiếu niêm yết, với giá xác lập dựa trên cơ chế cung – cầu minh bạch. Sự tăng trưởng của giá trị quỹ trong thời gian qua thể hiện kết quả kinh doanh tích cực cũng như kỳ vọng vào tiềm năng phát triển của các doanh nghiệp mà quỹ đầu tư vào.
Trong một môi trường đầu tư nhiều biến số như năm 2025, các chuyên gia từ Dragon Capital nhấn mạnh rằng việc giữ vững kỷ luật đầu tư và quản lý cảm xúc một cách hiệu quả là vô cùng quan trọng. Nhà đầu tư nên tập trung vào nền tảng doanh nghiệp vững chắc, duy trì kỷ luật và kiên trì nắm giữ để tạo ra giá trị dài hạn cho danh mục đầu tư của mình.
Như vậy, có thể thấy rằng việc đánh giá một quỹ đầu tư không nên chỉ dựa vào giá chứng chỉ quỹ mà cần xem xét một cách toàn diện bao gồm hiệu suất dài hạn, chiến lược quản trị rủi ro và chất lượng của danh mục đầu tư. Bằng cách chuyển đổi góc nhìn và áp dụng các tiêu chí đánh giá phù hợp, nhà đầu tư có thể đưa ra những quyết định đầu tư sáng suốt hơn và tối ưu hóa lợi nhuận trong bối cảnh thị trường.
Để có thêm thông tin về các quỹ đầu tư do Dragon Capital quản lý, vui lòng truy cập vào trang web chính thức của Dragon Capital để có được những thông tin cập nhật mới nhất.